Telemor Fintech, Lda

Visão Geral da Empresa e Contexto em Timor-Leste

A Telemor Fintech, Lda, comercializada sob a marca "Mosan", representa um marco fundamental no cenário financeiro digital de Timor-Leste. Fundada entre 2017 e 2018 como uma subsidiária integral da Viettel Timor Leste Unipessoal, Lda (Telemor), a Mosan foi autorizada pelo Banco Central de Timor-Leste (BCTL) em agosto de 2018 para pilotar uma solução de carteira eletrónica. Desde então, consolidou-se como a plataforma de carteira móvel líder no país, impulsionando a inclusão financeira para uma vasta população.

A empresa tem como objetivo principal atender indivíduos e microempresas não bancarizadas e sub-bancarizadas, tanto em áreas urbanas quanto rurais. O seu modelo de negócio centraliza-se em pagamentos sem dinheiro, transferências peer-to-peer (P2P), recargas de telemóvel e pagamentos de contas, através da sua robusta aplicação móvel. A propriedade da Telemor Fintech é 100% da Viettel Timor Leste, que por sua vez é uma subsidiária da Viettel Global, do Vietname, conferindo-lhe uma sólida base de suporte tecnológico e operacional.

A liderança da empresa é composta por figuras como Vu Duc Nguyen, como Diretor Executivo (também da Telemor), e Phung Trung Dung, como Diretor Comercial. A supervisão regulatória é mantida através da ligação com o BCTL, garantindo que as operações da Mosan estejam em conformidade com as diretrizes financeiras nacionais. Esta estrutura permite à Mosan aproveitar a vasta rede de telecomunicações da Telemor, cobrindo aproximadamente 98% do território nacional com mais de 530 antenas e 2.400 km de fibra ótica, o que é crucial para a penetração dos serviços financeiros digitais em um país com a geografia de Timor-Leste.

Produtos de Empréstimo, Taxas e Termos da Telemor Fintech

Atualmente, a Telemor Fintech oferece uma gama limitada de produtos de empréstimo proprietários, focando-se principalmente no crédito aéreo como um serviço de valor acrescentado. É importante notar que não há evidências públicas verificadas de produtos de empréstimo pessoal ou empresarial diretos emitidos pela Telemor Fintech, embora existam parcerias emergentes com cooperativas de crédito para explorar este tipo de financiamento.

Crédito Aéreo

• Montantes: Os valores de crédito aéreo disponíveis variam geralmente entre 0,20 e 0,80 patacas timorenses (TLT) por avanço. Este serviço é projetado para necessidades urgentes de comunicação.
• Taxas: As taxas associadas ao crédito aéreo são incorporadas no custo do serviço e representam uma percentagem do valor emprestado. Por exemplo:
  • Para um avanço de TLT 0,20, a taxa é de TLT 0,03 (aproximadamente 15%).
  • Para um avanço de TLT 0,50, a taxa é de TLT 0,07 (aproximadamente 14%).
  • Para um avanço de TLT 0,80, a taxa é de TLT 0,12 (aproximadamente 15%).
  Estas taxas são relativamente altas em termos percentuais para pequenos montantes, refletindo a conveniência e o risco de um microcrédito imediato.
• Acesso: O crédito aéreo pode ser solicitado de forma simples através do envio de "ON" por SMS para o número 1111, ou utilizando o código USSD *1111#.
• Reembolso: O reembolso é automático e deduzido diretamente da próxima recarga de saldo do utilizador. Este método garante uma alta taxa de recuperação para a empresa, uma vez que o acesso a futuros créditos ou serviços pode ser negado se o valor anterior não for pago.

Taxas e Garantias

Para o produto de crédito aéreo, a Telemor Fintech não aplica taxas de originação ou processamento adicionais; a taxa já está embutida no custo do avanço. Da mesma forma, não há taxas de atraso explícitas, pois o sistema impede novos créditos até que o valor pendente seja liquidado. Nenhuma garantia é exigida para os avanços de crédito aéreo, o que os torna acessíveis a um vasto segmento da população.

Em relação a produtos de empréstimo mais substanciais, como os que estão a ser explorados através de parcerias com cooperativas de crédito, as taxas e os requisitos de garantia podem variar significativamente e ser definidos pelas instituições parceiras. Estes modelos emergentes procuram alavancar o histórico de transações e o uso do crédito aéreo para a avaliação de risco, oferecendo uma abordagem inovadora para a pontuação de crédito em Timor-Leste.

Processo de Candidatura, Aplicação Móvel e Operações

A Telemor Fintech desenhou os seus serviços para serem acessíveis e fáceis de usar, utilizando diversos canais que se adaptam às realidades tecnológicas de Timor-Leste, desde smartphones até telemóveis básicos.

Canais de Candidatura e KYC

Os utilizadores podem aceder aos serviços da Mosan através de várias plataformas:

• Aplicação Móvel (Mosan App): Disponível para dispositivos iOS (versão 7.4 ou superior, requer iOS 12+) e Android (Google Play, com uma classificação de 4.1 estrelas e mais de 100 mil downloads). A aplicação é a interface principal para a carteira móvel, permitindo registo e gestão de contas.
• USSD/SMS: Para utilizadores de telemóveis mais simples, o acesso é possível através do menu USSD (*1111#) ou comandos SMS específicos para o crédito aéreo e outras transações. Este é um canal vital para a inclusão de populações em áreas rurais com menor penetração de smartphones.
• Agentes Físicos: A Mosan conta com uma vasta rede de mais de 200 agentes Telemor espalhados por todo o país. Estes agentes facilitam depósitos e levantamentos em dinheiro, atuando como um ponto de acesso físico aos serviços digitais.

O processo de Registo Digital e Conheça o Seu Cliente (KYC) é simplificado:

• O utilizador descarrega a aplicação Mosan e regista-se com o seu número de telemóvel.
• É necessário submeter os detalhes de identidade (Bilhete de Identidade timorense ou passaporte) através de um formulário na aplicação.
• Para limites de transação mais elevados, como levantamentos e transferências P2P de maior valor, é exigida uma verificação presencial por um agente, garantindo a conformidade com as normas do BCTL contra lavagem de dinheiro e financiamento do terrorismo (AML/CFT).

Funcionalidades da Aplicação Móvel Mosan

A aplicação Mosan, tanto para iOS quanto para Android, oferece uma gama abrangente de funcionalidades de carteira móvel, melhorando a experiência do utilizador:

• Carteira Móvel: Gestão de saldo, visualização de extratos e histórico de transações.
• Transferências P2P: Envio e recebimento de dinheiro entre utilizadores Mosan de forma instantânea.
• Pagamento de Contas: Facilita o pagamento de diversas contas e serviços, tornando a gestão financeira mais conveniente.
• Compras de Bilhetes: Permite a compra de bilhetes para eventos ou transportes, quando disponível.
• Doações de Caridade: A versão 7.4 adicionou a funcionalidade de doações a instituições de caridade, promovendo o engajamento comunitário.

As avaliações da aplicação no Google Play Store (4.1 estrelas em mais de 1.270 comentários) indicam um bom nível de satisfação, com elogios à facilidade de uso. No entanto, há pedidos por funcionalidades adicionais de transação e acesso a múltiplas contas, sinalizando um desejo de maior sofisticação dos serviços.

Avaliação de Crédito e Desembolso

Para o crédito aéreo, a avaliação é instantânea e baseada no histórico de recargas e pagamentos. Contudo, para os empréstimos através de parcerias, a Mosan está a desenvolver um modelo emergente de pontuação de crédito. Este modelo, em colaboração com cooperativas, utiliza o histórico de transações da carteira móvel e os padrões de uso do crédito aéreo para avaliar a solvência do mutuário, uma abordagem alternativa e inovadora em mercados com pouca informação bancária tradicional.

A Mosan adere estritamente à regulamentação do BCTL, incluindo normas AML/CFT, limites máximos de saldo da carteira e limites de transação, garantindo a segurança e a integridade do sistema.

O desembolso e a cobrança funcionam da seguinte forma:

• Desembolso: O crédito é instantaneamente adicionado à carteira eletrónica do utilizador através da interface móvel. Para maiores valores ou para empréstimos cooperativos, os pagamentos em dinheiro podem ser feitos nos locais dos agentes Telemor. Há também integrações com bancos parceiros em fase piloto para transferências bancárias.
• Cobrança: Para o crédito aéreo, a cobrança é automática, deduzida da próxima recarga. Para empréstimos apoiados por cooperativas (em fase piloto), a recuperação é facilitada pelos agentes e pelos processos das cooperativas.

Estatuto Regulatório, Posição no Mercado e Comparação com Concorrentes

A Telemor Fintech opera sob uma estrutura regulatória clara e supervisionada, o que confere credibilidade e segurança aos seus utilizadores. A sua posição no mercado é de liderança, embora o panorama competitivo esteja em evolução.

Licenciamento e Supervisão Regulamentar

A Mosan é uma emitente de moeda eletrónica autorizada pelo Banco Central de Timor-Leste (BCTL), tendo recebido a autorização para o seu piloto em 13 de agosto de 2018. Esta licença é fundamental para a sua operação legal e para a confiança dos utilizadores. A supervisão do BCTL abrange várias áreas críticas:

• Combate à Lavagem de Dinheiro (AML) e ao Financiamento do Terrorismo (CFT): A Mosan deve cumprir rigorosas políticas para prevenir atividades ilícitas.
• Limites de Carteira e Transação: O BCTL estabelece limites para os saldos das carteiras eletrónicas e para os valores das transações, protegendo os consumidores e o sistema financeiro.
• Segregação de Fundos: Os fundos dos clientes são segregados numa conta fiduciária do BCTL, garantindo que os depósitos dos utilizadores estão protegidos e não são misturados com os fundos operacionais da empresa.

Até à data, não há registos públicos de infrações ou ações de fiscalização contra a Telemor Fintech, o que sugere um bom histórico de conformidade regulatória.

Posição no Mercado e Concorrentes

A Mosan é indiscutivelmente a carteira móvel líder em Timor-Leste. As estimativas sugerem que poderá atingir cerca de 60% do mercado de pagamentos digitais até 2029, conforme indicado num Memorando de Entendimento (MOU) com o Banco Nacional de Comércio de Timor-Leste (BNCTL).

Os seus principais concorrentes no espaço digital incluem:

• BNCTL Mobile: A solução móvel do banco estatal.
• BNU Mobile: O Banco Nacional Ultramarino (BNU) também possui uma oferta móvel.
• Pilotos de bancos e parcerias telco-banco emergentes: Outros bancos e operadoras de telecomunicações estão a explorar soluções de pagamento sem dinheiro, intensificando a concorrência.

A diferenciação da Mosan reside em vários fatores chave:

• Integração Ubíqua da Rede Telemor: A vasta e abrangente rede da Telemor oferece uma vantagem significativa em termos de alcance e acessibilidade.
• Acesso Simples via USSD/SMS: A capacidade de aceder a serviços financeiros através de códigos USSD ou SMS é crucial para utilizadores com telemóveis básicos, que representam uma grande parte da população.
• Rede de Agentes para Depósitos/Levantamentos: A capilaridade da rede de agentes permite que os utilizadores convertam dinheiro físico em moeda eletrónica e vice-versa, superando as barreiras de infraestrutura bancária tradicional.

A Mosan está ativamente envolvida em parcerias estratégicas para expandir os seus serviços e fortalecer a sua posição:

• MOU com BNCTL (Abril de 2025): Esta parceria prevê a integração de serviços conjuntos, pagamentos QR, apoio a depósitos em dinheiro e o lançamento de empréstimos e poupanças digitais, o que representa um grande passo em direção a ofertas de crédito mais amplas.
• Projeto UE/UNCDF (2021): A Mosan participou num projeto para construir uma plataforma digital para cooperativas de crédito, facilitando empréstimos e poupanças digitais para os seus membros. Este projeto piloto demonstrou altas taxas de reembolso (mais de 95% para cerca de 500 membros) e ciclos de empréstimo mais rápidos.

Conselhos Práticos para Potenciais Mutuários e Considerações Finais

Para os residentes de Timor-Leste que consideram utilizar os serviços da Telemor Fintech, especialmente os produtos de empréstimo, é crucial entender as ofertas atuais e como elas se encaixam nas suas necessidades financeiras. Como analista financeiro, apresento alguns conselhos práticos.

Entender os Termos do Crédito Aéreo

Atualmente, o principal produto de crédito direto da Mosan é o crédito aéreo. Embora seja conveniente para necessidades de comunicação imediatas, é importante estar ciente das taxas percentuais que podem parecer elevadas para pequenos montantes. Os utilizadores devem considerar o crédito aéreo como uma solução de emergência e não como uma fonte regular de financiamento. Certifique-se de que consegue fazer uma recarga rápida para liquidar o débito e evitar a interrupção de futuros créditos.

Explorar Opções de Parceria para Empréstimos Maiores

Se procura empréstimos pessoais ou empresariais de maior valor, a Mosan não os oferece diretamente. No entanto, as suas parcerias com cooperativas de crédito e o BNCTL são um caminho promissor. Os potenciais mutuários devem:

• Informar-se sobre Cooperativas de Crédito Parceiras: Contacte a Mosan ou as cooperativas locais para saber se estão a participar em programas de empréstimo digital através da plataforma Mosan. Estes podem oferecer condições mais estruturadas para empréstimos de maior valor.
• Acompanhar as Notícias sobre a Parceria com o BNCTL: A colaboração com o BNCTL poderá trazer ofertas de empréstimo mais padronizadas no futuro. Mantenha-se atualizado sobre os desenvolvimentos.

Gerir Finanças Digitais de Forma Consciente

A Mosan é uma ferramenta poderosa para a gestão de pagamentos e transferências. Aproveite as funcionalidades da aplicação para:

• Controlar o Seu Orçamento: Utilize o histórico de transações para monitorizar os seus gastos.
• Aproveitar os Pagamentos Digitais: Utilize a carteira Mosan para pagamentos de contas e recargas, reduzindo a necessidade de dinheiro físico e aumentando a segurança.
• Manter a Segurança da Sua Conta: Proteja o seu PIN e os dados da sua conta para evitar acessos não autorizados. O suporte ao cliente da Mosan (chat na app, email [email protected], telefone +670 7583 9999) está disponível para assistência.

Verificar as Taxas de Juro e Termos (para parcerias)

Quando os produtos de empréstimo mais substanciais se tornarem amplamente disponíveis através das parcerias, é crucial que os mutuários leiam e compreendam todos os termos e condições, incluindo as taxas de juro, prazos de reembolso e quaisquer outras taxas associadas, antes de se comprometerem com um empréstimo.

A Telemor Fintech, através da sua marca Mosan, está a desempenhar um papel crucial na digitalização dos serviços financeiros em Timor-Leste. Embora os seus produtos de empréstimo diretos sejam atualmente limitados ao crédito aéreo, a empresa está a pavimentar o caminho para um futuro com mais opções de crédito digital através de parcerias estratégicas. A sua infraestrutura robusta, combinada com a supervisão regulatória do BCTL, posiciona-a como uma entidade confiável e inovadora, mas os utilizadores devem ser diligentes na compreensão dos termos de qualquer serviço financeiro que utilizem.